大限将至！环保产业巨变来袭，超过30000家企业面临出局
最近环保行业里倒下的企业和出问题的企业越来越多，身边不少做环保的朋友开始显得有些焦虑。昨晚和一位在江西做环保工程和装备的朋友吃饭，我问他如何看当下环保行业的发展，他的看法非常出乎我的预料。他的焦虑点并不在于最近行业资金吃紧，在他看来最近那些倒下的环保企业也基本都是属于“不作死就不会死”。和这些问题相比，他谈了自己真正焦虑的一个问题，3年后环保行业几乎不可避免地会出现断崖式的降速。一大批企业将会在3年后消失，现有结构的行业的从业人员也会大幅缩减。在这个问题上老兵非常认同他的观点，如果梳理下环保行业三大类政策我们会发现，环保行业的2020大限将至，同时环保行业的很多迹象也已经表明，这样的变局正在发生。三年后(也许是两年)，环保行业的绝大部分企业将不可避免的成为行业的“历史”。水气固废政策大限将至 环保行业的2020即将到来《水十条》、《重点流域水污染防治规划(2016-2020年)》、《全国地下水污染防治规划(2011-2020年)》等到2020年，七大重点流域Ⅲ类水比例达70%以上; 地级及以上城市黑臭水体控制在10%以内;城市集中式饮用水水源水质达到或优于Ⅲ类比例总体高于93%;全国地下水质量极差的比例控制在15%左右;近岸海域水质优良(一、二类)比例达到70%左右京津冀区域劣V类下降15个百分点; 到2020年，新增完成环境综合整治的建制村13万个;到2020年，全国所有县城和重点镇具备污水收集处理能力，县城、城市污水处理率分别达到85%、95%左右;地级及以上城市污泥无害化处理处置率应于2020年底前达到90%以上; 地级及以上城市污泥无害化处理处置率应于2020年底前达到90%以上《气十条》、《打赢蓝天保卫战三年行动计划》、《“十三五”挥发性有机物污染防治工作方案》等 到2020年，二氧化硫、氮氧化物排放总量分别比2015年下降15%以上; PM2.5未达标地级及以上城市浓度比2015年下降18%以上;地级及以上城市空气质量优良天数比率达到80%，重度及以上污染天数比率比2015年下降25%以上;到2020年，建立健全以改善环境空气质量为核心的 VOCs 污染防治管理体系，实施重点地区、重点行业 VOCs 污染减排，排放总量下降 10%以上; 到2020年底前，在电子、包装印刷、汽车制造等 VOCs 排放重点行业全面推行排污许可制度。《土十条》、《“十三五”生态环境保护规划》、《生活垃圾分类制度实施方案》受污染耕地安全利用率达到90%左右，污染地块安全利用率达到90%以上;
到2020年，全国工业固体废物综合利用率提高到73%; 到2020年，秸秆综合利用率达到85%，国家现代农业示范区和粮食主产县基本实现农业资源循环利用; 到2020年，各城市全面推行垃圾分类制度，基本建立相应的法律法规和标准体系，公共机构普遍实行垃圾分类，作为先行先试的46个城市要初步建成垃圾分类处理系统;2020年重点行业的重点重金属排放量要比2013年下降10%;2020年底前，实现土壤环境质量监测点位所有县(市、区)全覆盖。环境产业1.0时代的本质现有的环境产业1.0时代的主要业务集中在末端治理环节，即：对一产生的污染进行治理，也就是我们现在日常说的环保行业。这个市场的空间随着政策趋严，已经呈现出了骤减的趋势，这也意味着需要被治理的污染物市场规模几乎不再会有大幅增长。所以现有的环保行业各家的比拼，其实就是个零和游戏，你的项目拿多了，别人的就少了，或者说现在不拼命多储备项目后面想储备也没了。基于这样的现状，也就不难理解为什么很多大公司拼了命也得去拿项目，步子达到让你难以想象。在他们眼里，这就是环保行业的全部。
从发达国家来看，以治理为主的环保产业到达顶峰后会也的确会面临迅速萎缩。环境产业1.0时代将以血拼结局现有的环保行业从小而散到大而强的趋势在当下正在进行，这里面有赢家也有出局的，大致可以分为以下几种结局：自然淘汰式结束游戏环保行业的大大小小企业超过50000家，这其中90%以上是中小企业和小微企业，这些企业能够生存完全依赖于目前行业1.0时代的红利，这个时代对技术对产品要求没那么高，门槛很低，所以产生了大量的小企业做配套。这些企业随着环境产业1.0时代诞生，也将随着1.0时代的结束而结束。这企业无力转型升级，只能被自然淘汰，这部分企业的数量保守估计将超过30000家。强强联合式续命强强联合应该是现有企业进入下一阶段的一个重要方式，这种方式保证了企业在资金、技术甚至资源层面的优势，可以相对稳妥地拿到下半场的门票。今年上半年环保行业50起累计34亿的并购数量和规模已经超过去年全年。龙头企业都是明白人。通过剧烈的洗牌，原来弱者占有的市场将会释放出来，行业头部企业占有的市场规模将会越来越大。目前在做的只是环境产业的冰山一角环境产业2.0时代，企业未来转型的方向环保行业在某种程度上和房地产行业很像，都具备以下几个特点：1.存量市场相对有限，开发完了就完了; 2.服务是行业发展的未来; 3.细分行业仍存在消费升级的机会; 在发展的阶段上，房地产行业要领先环保行业1-2个段位。如果仔细观察，你会发现国内的房地产企业，特备是龙头企业，他们已经从野蛮扩张时代进入到了精细化运营时代。从开发转向运营服务，从大而全转向细分领域，从低端消费转向高端消费。比如万科现在的战略是城市配套服务商，恒大的战略是“房地产+服务业”，SOHO的战略是中国领先的办公楼运营商。其转型的核心无不是从开发转向服务。环保行业三年后也将面临同样的局面，行业里看的比较远又战略意识的企业家已经开始居安思危，布局相应的环境服务领域，以环境服务业为主的时代成为环境产业2.0时代。其实从今年上半年环保行业龙头企业的发展来看已经可以很明显看出来，做运营和服务的企业在盈利能力和企业运营风险上都变现出了领先的优势，比如以运营为主的瀚蓝环境2018上半年净利润近5亿远超水务龙头碧水源的3.5亿。从环保治理转向环境服务已是行业未来几年的必然趋势。
如果5年前提这个尚早，那如今，正当时。老兵认为三年后环境服务将成为行业的主要市场，在环境服务板块具体在以下几个方向将会产生行业新一代的龙头企业：以环境质量改善为出发点的环保效果时代，促使政府环境政策导向转变为区域面源的综合防治。而环境综合治理思路的确立，让综合服务能力越来越成为企业参与环保市场竞争的核心要素。由此，众多环保企业纷纷由单一服务型的“装备制造商”向“环境综合服务商”转型。1. 污水厂的存量市场运营目前国内污水厂已经超过4000座，无论是数量还是能力都已经接近饱和。污水厂的建设时代几乎是过去了，剩下的工作将是提标和运营。这运营这个方向，行业巨头的嗅觉还是很灵敏的，和做工程相比，运营来钱风险小、可持续性强。围绕目前污水厂存量市场的运营已经成为当下各家逐鹿的重点。2. 环境监测迎来爆发式发展环保税法2018年开年征收，企业减排数据将是决定企业是否能够减税、或者缴纳以及需要缴纳多少税的关键，即征税要有监测数据，需要安装监测设备或者第三方监测服务。这就像每家都要有电表一样，监测将成为环境行业的必备环节，这个市场空间将会以指数级的速度迸发。我们已经可以看到像美的这种实力较强跨界者已在这些方向做了深度布局。3. 往上游布局，ToB领域的绿色生产污染的源头是来自生产，目前的末端治理可以理解为我们在还债，还以前的发展债。这种还债还完了，最终还是要向生产端发力，从生产源头控制污染物的产生和排放。所以从根本上来讲，绿色生产才是环境行业本质，从源头控制或者直接解决污染。目前我们绝大多数在做的事都是末端的治理，这个随着政策趋严，问责趋严，很快就会结束。环保行业现有业务必须向前推移，能够为绿色生产提供解决方案，这是不可避免的趋势。4. 市场下沉，ToC领域的绿色消费习主席说过当下人民群对美好生活的向往与我们现实的差距，是一个急需解决的矛盾。这里面其实包含两层意思，一是要让落后地区的群众实现小康，二是让发达地区的消费进一步升级。后者的消费升级对于环境产业是一个巨大的机会，从饮用的水到呼吸的空气到种粮食的土壤，这里面的释放出的市场将数倍于现在的环保治理市场，更重要的是这个市场的可持续性要更强。
我们可以看到，行业里的一些公司已经开始布局消费端市场，比如碧水源和博天在净水器方面的尝试，这绝不是简单的多元化，这种布局是基于行业特性对未来的合理判断。古语说：生于忧患死于安乐。当下的环保行业正处在安乐的最高潮时期，有人沉浸在遍地黄金的兴奋之中，有人却已经嗅到了风险和巨变的降临。其实每个行业都有其发展的底层逻辑，甚至不同行业也会表现出很多类似的发展规律。这些道理并没有什么神秘的地方，可能沉下心研究行业本质的人不多，能够在别人狂欢时自己冷静的人更少。时代巨变，新势力的优势是增量，旧势力的优势是存量。环境产业的2.0时代，行业现有企业的排位将发生天翻地覆的变化，机遇与挑战并存！
